ارزيابي ميزان اثربخشي الگوهاي جريان وجوه نقد و مدل برنامه ريزي ژنتيك در پيش بيني درماندگي مالي

ارزيابي ميزان اثربخشي الگوهاي جريان وجوه نقد و مدل برنامه ريزي ژنتيك در پيش بيني درماندگي مالي

دسته: حسابداري
بازديد: 24 بار
فرمت فايل: docx
حجم فايل: 1220 كيلوبايت
تعداد صفحات فايل: 110

ارزيابي ميزان اثربخشي الگوهاي جريان وجوه نقد و مدل برنامه ريزي ژنتيك در پيش بيني درماندگي مالي پايان نامه كارشناسي ارشد رشته حسابداري

قيمت فايل فقط 16,000 تومان



ارزيابي ميزان اثربخشي الگوهاي جريان وجوه نقد و مدل برنامه ريزي ژنتيك در    پيش بيني درماندگي مالي.

پايان نامه كارشناسي ارشد رشته حسابداري.

ارزيابي ميزان اثربخشي الگوهاي جريان وجوه نقد و مدل برنامه ريزي ژنتيك در پيش بيني درماندگي مالي.

پايان نامه كارشناسي ارشد رشته حسابداري.

چكيده

ورشكستگي شركت ها يكي از راه هايي است كه منجر به هدر رفتن منابع و عدم بهره گيري از فرصت هاي سرمايه گذاري مي شود. پيش بيني درماندگي مالي مي تواند با هشدارهاي لازم ، شركت ها را نسبت به وقوع درماندگي مالي و به دنبال آن ورشكستگي هشيار نمايد تا آنها با توجه به اين هشدارها، دست به اقدامات مقتضي بزنند و سرمايه گذاران بتوانند فرصت هاي مطلوب را از فرصت هاي نامطلوب تشخيص دهند و منابعشان را در    فرصت ها و مكان هاي مناسب، سرمايه گذاري نمايند. يكي از روشهاي پيش بيني تداوم فعاليت شركتها، استفاده از مدل هاي پيش بيني درماندگي مالي است. در اين راستا پژوهش حاضر به ارزيابي ميزان اثربخشي الگوي جريان   وجوه نقد و مدل برنامه ريزي ژنتيك در پيش بيني درماندگي مالي در بورس اوراق بهادار تهران در طول سالهاي   1381تا  1386 با استفاده از داده هاي 82 شركت مورد آزمون مي پردازد. الگوهاي جريان نقدي، سياست هاي شركت براي تأمين منابع، تخصيص منابع و ظرفيت عملياتي را نشان مي دهد. تئوري هاي اقتصادي و محققان قبلي مثبت يا منفي بودن جريان هاي نقدي ناشي ازفعاليت هاي عملياتي، سرمايه گذاري و تأمين مالي را با توجه به مراحل چرخه عمر را پيش بيني كرده اند. در پژوهش حاضر از الگوهاي جريان نقدي در مرحله نزول جهت پيش بيني درماندگي مالي استفاده شده و سپس نتايج آن با مدل برنامه ريزي ژنتيك كه طبق شرايط ايران توسط فرج زاده دهكردي(1386) ارائه گرديده مورد ارزيابي گرفته است. نتايج تحقيق حاضرحاكي از اين است كه الگوي جريان هاي نقدي داراي قدرت پيش بيني درماندگي مالي شركت ها در ايران است. همچنين طبق نتايج تحقيق اثربخشي مدل برنامه ريزي ژنتيك درمقايسه با الگوي جريان هاي نقدي در پيش بيني درماندگي مالي شركت ها بيشترمي باشد.

واژه هاي كليدي : درماندگي مالي، الگوهاي جريان هاي نقدي، مدل برنامه ريزي ژنتيك ،پيش بيني درماندگي مالي

فهرست مطالب

فصل اول:كليات تحقيق

(1-1 مقدمه ..........................................................................................................................................................................................2

(2-1 تشريح وبيان مسئله .................................................................................................................................................................3

(3-1ضررت انجام تحقيق ................................................................................................................................................................7

(4-1 اهداف تحقيق.............................................................................................................................................................................7

(5-1 روش تحقيق ..............................................................................................................................................................................8

(6-1 جامعه آماري ..............................................................................................................................................................................8

(7-1 سوالات تحقيق ..........................................................................................................................................................................9

(8-1 فرضيه هاي تحقيق ..................................................................................................................................................................9

(9-1 محدوديت هاي تحقيق ...........................................................................................................................................................9

(10-1 كاربرد تحقيق .....................................................................................................................................................................10

(11-1 تعريف واژه ها و اصطلاحات تخصصي ...........................................................................................................................10

(12-1 ساختار كلي تحقيق ..........................................................................................................................................................12

فصل دوم: مباني نظري و پيشينه تحقيق

بخش اول : ادبيات و مباني نظري تحقيق

(1-2 مقدمه ......................................................................................................................................................................................14

(2-2 تعاريف ورشكستگي................................................................................................................................................................15

(3-2 دلايل ورشكستگي..................................................................................................................................................................17

(4-2 مراحل ورشكستگي................................................................................................................................................................02

(5-2 قوانين ورشكستگي.................................................................................................................................................................21

2-5-1 ) قوانين ورشكستگي در ايران................................................................................................................................12

(6-2 تكنيك هاي مورد استفاده در پيش بيني ورشكستگي...................................................................................................23

(1-6-2 تكنيك آماري...........................................................................................................................................................42

(2-6-2 تكنيك هوش مصنوعي...........................................................................................................................................24

(3-6-2 مدل هاي تئوريك.....................................................................................................................................................25

2-7) مدل هاي پيش بيني درماندگي مالي ................................................................................................................................25

2-7-1) آماري تك متغيره....................................................................................................................................................25

2-7-2) تحليل تشخيصي چندگانه(MDA)....................................................................................................................26

2-7-3) مدل احتمالي خطي(LPM)................................................................................................................................27

2-7-4) مدل لوجيت..............................................................................................................................................................28

2-7-5) مدل پروبيت..............................................................................................................................................................29

2-7-6) روش هاي مجموع تجمعي....................................................................................................................................30

2-7-7) فرايندهاي تعديل ناقص.........................................................................................................................................30

2-7-8) الگوريتم طبقه بندي بازگشتي..............................................................................................................................30

2-7-9) استدلال مبتني بر موضوع.....................................................................................................................................31

2-7-10) شبكه هاي عصبي مصنوعي...............................................................................................................................32

2-7-11) الگوريتم ژنتيك.....................................................................................................................................................33

2-7-12) برنامه ريزي ژنتيك..............................................................................................................................................35

2-7-13) مدل مجموعه هاي سخت...................................................................................................................................41

2-7-14) ماشين بردار تكيه گاه(SVM).........................................................................................................................42

2-7-15) معيارهاي تجزيه ترازنامه(BSDM)...............................................................................................................42

(8-2 تئوري هاي ورشكستگي........................................................................................................................................................43

2-8-1) تئوري ورشكستگي قمارباز....................................................................................................................................43

2-8-2) تئوري مديريت وجوه نقد.......................................................................................................................................43

2-8-3) تئوري هاي ريسك اعتباري...................................................................................................................................43

2-8-3-1) مدل هاي اعتبار سنجي مورگان و KMV مودي.........................................................................43

2-8-3-2) ريسك اعتباري CSFB......................................................................................................................43

2-8-3-3) تئوري پرتفو ليوي اعتباري مك كينسي..........................................................................................44

(9-2 ميزان كاربرد تكنيك ها در مدل بندي پيش بيني ورشكستگي..................................................................................44

(10-2 ميزان دقت و خطاي نوع اول  و دوم مدل هاي پيش بيني ورشكستگي................................................................46

(11-2 نسبت هاي مالي مورد استفاده در پيش بيني ورشكستگي......................................................................................50

(12-2 نتيجه گيري.........................................................................................................................................................................50

بخش دوم : پيشينه تحقيقات

2-13) مطالعات صورت گرفته در ارتباط با موضوع تحقيق....................................................................................................15

2-13-1) تحقيقات خارجي انجام شده در زمينه درماندگي مالي...........................................................................51

2-13-2) تحقيقات داخلي انجام شده در زمينه درماندگي مالي.............................................................................53

2-13-3) تحقيقات انجام شده در زمينه الگو هاي جريان نقدي.............................................................................55

2-14) نتيجه گيري ادبيات و پيشينه تحقيقات..........................................................................................................................57

2-15) خلاصه فصل.........................................................................................................................................................................58

فصل سوم : روش اجراي تحقيق

(1-3 مقدمه........................................................................................................................................................................................60

(2-3 موضوع تحقيق.........................................................................................................................................................................60

(3-3 طبقه بندي تحقيق براساس  ماهيت و روش   ...............................................................................................................61

(4-3 طبقه بندي تحقيق براساس هدف......................................................................................................................................61

(5-3 فرضيه هاي تحقيق................................................................................................................................................................62

(6-3 جامعه آماري............................................................................................................................................................................63

(7-3 نمونه آماري.............................................................................................................................................................................63

(8-3 نحوه گردآوري داده ها و اطلاعات.......................................................................................................................................64

(9-3 نحوه اندازه گيري متغير هاي تحقيق.................................................................................................................................64

(1-9-3 الگوهاي جريان نقدي.............................................................................................................................................65

(2-9-3 مدل برنامه ريزي ژنتيك فرج زاده.......................................................................................................................68

3-9-2-1) مدل برنامه ريزي ژنتيك به صورت درختي....................................................................................................68

3-9-2-2) فرمول رياضي مدل برنامه ريزي ژنتيك...........................................................................................................70

3-9-2-3) تفسير متغيرهاي مدل برنامه ريزي ژنتيك.....................................................................................................70

(10-3 روش هاي آماري.................................................................................................................................................................71

(11-3 خلاصه فصل.........................................................................................................................................................................72

فصل چهارم : تجزيه و تحليل داده ها و يافته هاي پژوهش

(1-4 مقدمه........................................................................................................................................................................................74

(2-4 تحليل آماري...........................................................................................................................................................................74

(3-4 آمار توصيفي براي متغيرهاي الگوي جريان هاي نقدي.................................................................................................75

(1-3-4 آمار توصيفي براي جريان هاي نقد عملياتي منفي كل 3 سال قبل از درماندگي مالي.........................75

(2-3-4 آمار توصيفي براي جريان هاي نقد عملياتي منفي به تفكيك سال ...........................................................76

(3-3-4 آمار توصيفي براي جريان هاي نقد سرمايه گذاري مثبت كل 3 سال قبل از درماندگي مالي.............80

(4-3-4 آمار توصيفي براي جريان هاي نقد سرمايه گذاري مثبت به تفكيك سال................................................81

(5-3-4 آمار توصيفي براي جريان هاي نقد تامين مالي كل 3 سال قبل از درماندگي مالي...............................85

(6-3-4 آمار توصيفي براي جريان هاي نقد تامين مالي مثبت به تفكيك سال......................................................86

(4-4 آمار توصيفي براي متغيرهاي مدل برنامه ريزي ژنتيك ...............................................................................................90                                                                                  

(5-4 آزمون فرضيه ها......................................................................................................................................................................92

(1-5-4 معرفي فرضيه هاي آماري.......................................................................................................................................92

(2-5-4 آزمون فرضيه و نتايج آن..........................................................................................................................................92

(6-4 خلاصه فصل ...........................................................................................................................................................................97

فصل پنجم : خلاصه ، نتيجه گيري و پيشنهادها

(1-5 مقدمه........................................................................................................................................................................................99

(2-5 خلاصه تحقيق..........................................................................................................................................................................99

(3-5 بررسي يافته ها و تفسير نتايج تحقيق............................................................................................................................102

5-3-1) نتايج آزمون فرضيه  .............................................................................................................................................103

5-3-2) نتايج حاصل از الگوي جريان هاي نقدي .........................................................................................................103

5-3-3) نتايج حاصل از مدل برنامه ريزي ژنتيك ........................................................................................................104

5-3-4) مقايسه نتايج الگوي جريان هاي نقدي با نتايج حاصل از مدل برنامه ريزي ژنتيك فرج زاده...............105

(4-5 محدوديت هاي تحقيق......................................................................................................................................................106

(5-5 پيشنهادات تحقيق..............................................................................................................................................................106

(6-5 پيشنهادهايي براي تحقيقات آتي.....................................................................................................................................107

(7-5 نتيجه گيري.........................................................................................................................................................................107

(8-5 خلاصه فصل ........................................................................................................................................................................107

منابع فارسي......................................................................................................................................................................................108

منابع لاتين.......................................................................................................................................................................................110

قيمت فايل فقط 16,000 تومان



برچسب ها : ارزيابي ميزان اثربخشي الگوهاي جريان وجوه نقد و مدل برنامه ريزي ژنتيك در پيش بيني درماندگي مالي , الگو , جريان وجوه نقد , مدل برنامه ريزي ژنتيك , درماندگي مالي , دانلود پايان نامه كارشناسي ارشد رشته حسابداري , الگوهاي جريان هاي نقدي , پيش بيني درماندگي مالي , تعاريف ورشكستگي , قوانين ورشكستگي , مدل لوجيت , مدل پروبيت , تئوري هاي ورشكستگي